Brokerage View: अल्ट्राटेक सीमेंट, PNB फाउसिंग फाइनेंस और Trent पर क्या कहते हैं ब्रोकरेज, कितना टारगेट प्राइस?

अल्ट्राटेक सीमेंट पर मोतीलाल ओसवाल ने BUY रेटिंग के साथ 11,500 रुपये का टारगेट प्राइस रखा है. वहीं, मॉर्गन स्टेनली ने PNB फाउसिंग फाइनेंस का टारगेट प्राइस बढ़ाया है. ब्रोकरेज फर्म्स ने इसी तरह Trent पर अपनी राय दी है और नया टारगेट प्राइस बताया है.

अल्ट्राटेक सीमेंट पर मोतीलाल ओसवाल की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 11,500 रुपये

• 15% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• Q4 ऑपरेटिंग परफॉर्मेंस ब्रोकरेज अनुमान से 9% ज्यादा

• FY24-26 के दौरान कंसोलिडेटेड वॉल्यूम CAGR 9% रहने का अनुमान

• FY25/FY26 में EBITDA/टन 1150/1240 रुपये रहने की उम्मीद

• FY25 कैपेक्स 9500 करोड़ रुपये रहने का अनुमान

• अर्निंग्स में सुधार, मजबूत बैलेंस शीट से फायदा होगा

अल्ट्राटेक सीमेंट पर Emkay की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 11,200 रुपये

• 12.4% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• Q4 ऑपरेटिंग परफॉर्मेंस उम्मीद से बेहतर

• FY27 के कैपेसिटी टारगेट से वॉल्यूम में ग्रोथ

• FY25 के लिए EBITDA अनुमान में 4% की कटौती

• FY26 के लिए EBITDA अनुमान 3% बढ़ाया

अल्ट्राटेक सीमेंट पर सिटी की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस बढ़ाकर 11,700 रुपये किया

• 17% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• Q4 EBITDA ब्रोकरेज अनुमान से ज्यादा, ज्यादा वॉल्यूम और बेहतर कॉस्ट वजह

• FY24-27 के दौरान 12% वॉल्यूम CAGR की उम्मीद

• FY25 में डिमांड 9% के नीचे आने की उम्मीद

• 200mt कैपेसिटी हासिल करेगी कंपनी

• FY24/25/26 के लिए कंसोलिडेटेड EBITDA अनुमान -5%/+1% रिवाइज किया

L&T फाइनेंस पर मोतीलाल ओसवाल की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 210 रुपये

• 24% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• एसेट क्वालिटी में सुधार, प्रोविजनिंग कवरेज स्टेबल

• ऑटोमेशन, सिक्योरिटी, ई-एग्रीगेटर पार्टनरशिप में निवेश से मजबूत रिटेल लोन ग्रोथ

• FY24-FY26 के दौरान 26%/35% के कुल लोन/ नेट प्रॉफिट CAGR की उम्मीद

क्राफ्ट्समैन ऑटोमेशन पर मोतीलाल ओसवाल की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 5,304 रुपये

• 20% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• कमजोर 4QFY24, पावरट्रेन डिविजन का खराब प्रदर्शन वजह

• मुख्य OEMs से इंवेंट्री करेक्शन

• इक्विटी/ डेट से 1200 करोड़ रुपये जुटाए

• पावरट्रेन में हाई सिंगल डिजिट ग्रोथ की उम्मीद

• इंडस्ट्रीयल और ऑफ हाइवे पांच साल में 100 मिलियन डॉलर जनरेट करेगा

Trent पर जेफरीज की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 4,150 रुपये

• 4% डाउनसाइड के साथ HOLD रेटिंग

• टाटा की तरह मजबूत प्रदर्शन

• कंपनी ज्यादा मेनस्ट्रीम बनेगी

• कर्मचारी लागत में 90% बढ़ोतरी से ग्रॉस मार्जिन पर असर

बिरलासॉफ्ट पर नोमूरा की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस घटाकर 860 रुपये किया

• 27% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• Q4FY24 रेवेन्यू और मार्जिन अनुमान से कम

• डिस्क्रेशनरी स्लोडाउन से करीबी अवधि में ग्रोथ पर असर की उम्मीद

• एक्टिव क्लाइंट्स की संख्या घटकर 259 पर पहुंची

• पर्याप्त कैश बैलेंस से कंपनी को क्षमता विकसित करने में मदद मिलेगी

Trent पर MS की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 3,675 रुपये

• 15% डाउनसाइड के साथ इक्वल वेट रेटिंग

• टॉप लाइन और मार्जिन की वजह से Q4 बेहतर रहा

• फैशन टॉप लाइन और मार्जिन उम्मीद से बेहतर

• कंपनी को एसेट्स की बिक्री से 3.4 बिलियन रुपये मिले, पिछले तीन साल में औसतन 1.2 बिलियन रुपये आए थे

PNB फाउसिंग फाइनेंस पर मॉर्गन स्टेनली की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस बढ़ाकर 1,075 रुपये किया

• 28% अपसाइड के साथ ओवरवेट रेटिंग

• PAT अनुमान से बेहतर, कम क्रेडिट लागत, बैड लोन रिकवरी वजह

• F25/26/F27 EPS अनुमान को 5%/2%/4% बढ़ाया

• ज्यादा ऑपरेटिंग कॉस्ट की वजह से लोन ग्रोथ, ज्यादा फी इनकम ऑफसेट होने की उम्मीद

KPIT पर कोटक की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस बढ़ाकर 1,050 रुपये किया

• 30% डाउनसाइड के साथ SELL रेटिंग

• हमारा मानना है कि रूकावटें आ सकती हैं क्योंकि OEMs के कुछ मौजूदा कार्यक्रम खत्म होने के करीब हैं

• FY25E में 18-22% CC YoY रेवेन्यू ग्रोथ की उम्मीद

• आंकलन 20-22% का था

• FY26E P/E वैल्यूएशन 41X पर

टाटा केमिकल्स पर कोटक इंस्टीट्यूशनल इक्विटीज की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 770 रुपये

• 30% डाउनसाइड के साथ SELL रेटिंग

• कमजोर अर्निंग्स

• FY25 में अर्निंग्स मौजूदा रन रेट्स के करीब रहेगी, ओवरसप्लाई वजह

• रिकवरी के संकेत नहीं

• चीन और अमेरिका में क्षमता को बढ़ाने को लेकर चिंता

Trent पर नुवामा की राय

• शेयर का टारगेट प्राइस 4,926 रुपये

• 14% अपसाइड के साथ BUY रेटिंग

• शानदार प्रदर्शन

• रेवेन्यू ग्रोथ मोमेंटम YoY 50% से ज्यादा

• स्टार की परफॉर्मेंस मजबूत

• लीज लायबिलिटी एडजस्टमेंट पर सफाई का इंतजार